تحلیل اتریوم لحظه ای: کندی شبکه نشانه چیست؟

بررسی وضعیت اتریوم لحظه ای بیانگر چیست؟ در ماه‌های اخیر، شبکه اتریوم با کاهش قابل‌توجه در فعالیت کاربران مواجه شده که منجر به افت نرخ توکن‌سوزی ETH و افزایش عرضه در گردش آن شده است. کارشناسان معتقدند: این وضعیت باعث می‌شود که نمودار قیمت اتریوم نتواند خود را در سطوح بالای ۲٬۰۰۰ دلار حفظ کند و فشار تورمی بر این دارایی افزایش یابد.

تحلیل اتریوم لحظه ای: کاهش نرخ توکن سوزی و افزایش موجودی در گردش

بر اساس داده‌های وب‌سایت Ultrasoundmoney، در ماه گذشته بیش از ۷۲٬۰۰۰ واحد ETH به ارزش حدود ۱۳۴ میلیون دلار به بازار اضافه شده است. این افزایش عرضه عمدتاً از کاهش فعالیت کاربران در شبکه اتریوم نشأت می‌گیرد؛ زیرا مکانیزم سوزاندن اتریوم (EIP-1559) به طور مستقیم با تعداد تراکنش‌های شبکه مرتبط است.

از سوی دیگر، کاهش نرخ توکن‌سوزی اتریوم به مهاجرت کاربران از شبکه اصلی اتریوم به پروژه‌های لایه دوم مانند اپتیمیزم (Optimism) و آربیتروم (Arbitrum) بازمی‌گردد که هزینه کمتر و سرعت بالاتری ارائه می‌دهند. به عنوان مثال، کارمزد تراکنش در اپتیمیزم تنها ۰.۰۲۴ دلار است، در حالی که همین تراکنش در شبکه اصلی اتریوم بیش از هفت برابر هزینه دارد. همچنین تب میم کوین های حوزه هوش مصنوعی و سولانا و رشد شبکه‌هایی مانند Solana نیز بخشی از کاربران را به سمت سایر بلاک‌چین‌ها سوق داده‌اند.

بررسی رقبای اتریوم، تحلیل بنیادی چه می‌گوید؟

با وجود این چالش‌ها، بسیاری از کارشناسان بر این باورند که اتریوم تحلیل بنیادی قوی منعکس می‌کند. از نظر پارامترهای بنیادی و اقتصادی همچنان برتر از سایر رقباست. وینسنت لیو از شرکت Kronos Research اشاره می‌کند که اتریوم با ارزش کل قفل‌شده (TVL) بیش از ۳۶۸ میلیارد دلار در صدر شبکه‌های لایه اول قرار دارد. هرچند که از نظر درآمد کارمزد روزانه در جایگاه پنجم قرار دارد، اما همچنان تقاضا و استفاده قابل توجهی دارد.

تموجین لویی، مدیرعامل Wanchain، نیز می‌گوید که طراحی پس از مرج اتریوم دارای مزایای ضدتورمی است که در بلندمدت می‌تواند مزیت رقابتی مهمی نسبت به شبکه‌هایی با ساختار تورمی باشد. او معتقد است که اتریوم لحظه ای و امروز از نظر تمرکززدایی و سابقه امنیت شبکه، همچنان جایگاه خود را حفظ کرده است.

با این حال، در کوتاه‌مدت، کاهش فعالیت شبکه و افزایش عرضه ETH می‌تواند فشار نزولی بر خرید اتریوم تحمیل کند و قیمت آن به فاز اصلاحی خود ادامه دهد. تحلیلگران هشدار می‌دهند که اگر این روند ادامه یابد، ممکن است اتریوم وارد یک دوره طولانی از تثبیت یا نزول شود. به‌ویژه در صورتی که سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو نیز ادامه یابد، این خطر افزایش می‌یابد.

اتریوم بخریم یا نه؟ آینده قیمت ETH چه خواهد بود؟

در حال حاضر، قیمت اتریوم حدود ۱۸۳۴ دلار است و شاخص قدرت نسبی (RSI) آن در محدوده ۵۷ قرار دارد که نشان از تمایل بازار به صعود دارد؛ بنابراین در پاسخ به این‌که اتریوم بخریم یا نه؟ باید گفت: اگر فشار خرید افزایش یابد، قیمت می‌تواند مقاومت ۲۰۲۷ دلار را بشکند. در غیر این صورت، ریزش به محدوده ۱۷۳۳ دلار محتمل است. شما می‌توانید مناسب با این توضیحات تصمیمات سرمایه‌گذاری خود نسبت به اتریوم بخریم یا نه؟ را دنبال کنید.

بیشتر: آیا اتریوم در سال 2025 به 10000 دلار می رسد؟

به طور کلی، آینده اتریوم در گرو دو عامل کلیدی است: افزایش مجدد فعالیت کاربران در شبکه اصلی و حفظ مزیت‌های زیرساختی و اقتصادی در مقابل رقبای در حال رشد. در غیر این صورت، قیمت اتریوم ممکن است همچنان تحت فشار باقی بماند. آیا علاقه‌مندید برای اتریوم تحلیل و دیدگاه خود را با ما به اشتراک بگذارید، نظر خود را در زیر این گزارش بنویسید!